1938年，上海发生了多起屠杀事件，恐怖气氛弥漫，这些凶杀案并不是随机发生的。 7月7日卢沟桥事变后，日本帝国主义的铁蹄踏入整个中国大陆，中华民族到了生死存亡的关键时刻。但国民党投降的王秘密访问日本，叛国求荣。因此，日本内阁宣布不与蒋介石谈判。蒋介石大怒，命令戴笠率领军部与日军作战，消灭汉奸，绞杀王一伙。一场血腥的间谍战争在上海打响。